ETF優缺點是什麼?5個投資ETF的風險要注意 | etf基金推薦
Mr.Market市場先生ETF(exchangetradedfund)稱為股票型指數基金、交易所買賣基金,翻譯上都是指能在股票交易所買賣的指數型基金。
換句話說,ETF就是被動追蹤某一指數表現的共同基金,並且在集中市場掛牌,像一般股票交易讓投資人買賣。
大約在10年前,也就是2010年左右,是ETF還不怎麼熱門,市場上的ETF也不像今天一樣這麼多可以選擇,當時大多數人對投資工具的選擇,仍是以買股票、買共同基金為主,時至今日,你已經可以從很多書籍或資訊提到ETF是最適合一般人剛開始投資時使用的工具,包含我自己也是這樣認為。
不過我認為任何事情都要考慮到兩面性,除了優點也要了解缺點,這樣做出的決定才足夠客觀,也可以避免犯下一些錯誤。
這篇文章市場先生介紹ETF優缺點、投資要ETF注意什麼,分為以下幾個部分:ETF是什麼?投資ETF好嗎?投資ETF的優缺點有哪些?投資ETF要注意什麼?5個風險要注意ETF是什麼?投資ETF好嗎?ETF(exchangetradedfund)指數型基金就是一次買進一籃子的標的,也許是各國的股票、債券、外幣等等投資商品,以股票和債券型的標的為例,它和基金一樣可以分散風險、不容易暴漲暴跌。
但ETF與基金不同的是,它不用像基金一樣需要跟銀行申購和贖回,而是可以直接在股票交易所買賣,因此買賣非常方便,手續費與管理費也比一般基金低很多。
一般人只要用ETF進行簡單的資產配置,就可以簡單得到一個超越半數共同基金績效的投資組合。
如果還不熟悉ETF,可先閱讀:1.ETF是什麼?2.ETF投資教學懶人包投資ETF的優缺點有哪些?ETF可以像股票一樣交易,它是一種被動投資工具,用被動投資複製特定指數的表現,被動管理的費用率通常會低於主動管理(共同基金)的費用率。
ETF的優點:ETF可以買進一籃子的標的,用很低的成本快速分散投資,也許是各國的股票、債券、外幣等等投資商品,較不受個別公司影響績效,能降低個別公司的風險、投資組合的波動性。
ETF追蹤的指數可以投資到許多市場、產業、大宗商品,能提供給投資人多樣化的選擇。
ETF可以很簡單就得到與指數一樣的成果。
ETF是被動式投資,很適合長期持有。
ETF相較共同基金買賣更方便,交易成本也較主動型基金低。
ETF的缺點:ETF不適合短線頻繁買賣,因為頻繁買賣會增加交易成本。
ETF相比共同基金更易於交易,因此容易讓不懂的人頻繁的去交易它而非長期持有。
ETF是追蹤指數的績效,績效很難勝過指數,戰勝指數並非ETF的功能與目標。
ETF可能存在著追蹤誤差,投資時要選擇追蹤誤差較小的ETF。
ETF仍是有成本的(內扣費用),在某些內扣費用偏高的情況下,對資金大的人來說可以透過直接買進標的自行管理。
ETF在債券類ETF配息的稅務較沒有優勢,因為利息會被視為股息去計算預扣稅。
類似的ETP產品中,ETD有比較好的稅務效果,但ETD本身選擇太少且不分散,功能性上不如ETF。
ETF交易時是買在市價,而不是像共同基金一樣買在淨值,因此會有折價溢價的問題。
基於以上的缺點會發現,投資ETF可能存在著一些風險,例如:指數成分股較侷限在大盤股、股息收益率較低、投資組合的市場波動風險,以及頻繁買賣會增加交易成本、追蹤會有誤差的問題存在。
當然,有些風險並不是ETF的架構造成,而是ETF投資的內容標的造成,凡投資必定有風險。
底下也詳細介紹投資ETF可能存在的風險。
市場先生補充提示:早年ETF都以被動投資為主,但隨著時代演變,市場上各種ETF越來越多,並非所有ETF性質都相似,有些新的特殊ETF使用的追蹤指數屬於主動投資的指數,有主觀判斷的成分在裡面。
上述的優點與缺點談的都是「原型」且「分散投資整個市場」的ETF,而非指一些特殊ETF。
投資時,建議新手也應該從分散廣泛投資整個市場的ETF類型開始選擇。
投資ETF要注意什麼?5個風險要注意任何投資工具或方法,在開始之前都要先了解它的缺點或限制,而不是只看到優點。
ETF被認為是一項低風險的投資,因為花費的成本低,就能持有一籃子股票或債券,增加了分散投資的機會。
對於大多數個人投資者來說,ETF是建立多元化投資組合的理想資產類型,但是投資ETF也有一些風險必須注意。
投資ETF的風險1:ETF會有追蹤誤差ETF的目標是追蹤一個
換句話說,ETF就是被動追蹤某一指數表現的共同基金,並且在集中市場掛牌,像一般股票交易讓投資人買賣。
大約在10年前,也就是2010年左右,是ETF還不怎麼熱門,市場上的ETF也不像今天一樣這麼多可以選擇,當時大多數人對投資工具的選擇,仍是以買股票、買共同基金為主,時至今日,你已經可以從很多書籍或資訊提到ETF是最適合一般人剛開始投資時使用的工具,包含我自己也是這樣認為。
不過我認為任何事情都要考慮到兩面性,除了優點也要了解缺點,這樣做出的決定才足夠客觀,也可以避免犯下一些錯誤。
這篇文章市場先生介紹ETF優缺點、投資要ETF注意什麼,分為以下幾個部分:ETF是什麼?投資ETF好嗎?投資ETF的優缺點有哪些?投資ETF要注意什麼?5個風險要注意ETF是什麼?投資ETF好嗎?ETF(exchangetradedfund)指數型基金就是一次買進一籃子的標的,也許是各國的股票、債券、外幣等等投資商品,以股票和債券型的標的為例,它和基金一樣可以分散風險、不容易暴漲暴跌。
但ETF與基金不同的是,它不用像基金一樣需要跟銀行申購和贖回,而是可以直接在股票交易所買賣,因此買賣非常方便,手續費與管理費也比一般基金低很多。
一般人只要用ETF進行簡單的資產配置,就可以簡單得到一個超越半數共同基金績效的投資組合。
如果還不熟悉ETF,可先閱讀:1.ETF是什麼?2.ETF投資教學懶人包投資ETF的優缺點有哪些?ETF可以像股票一樣交易,它是一種被動投資工具,用被動投資複製特定指數的表現,被動管理的費用率通常會低於主動管理(共同基金)的費用率。
ETF的優點:ETF可以買進一籃子的標的,用很低的成本快速分散投資,也許是各國的股票、債券、外幣等等投資商品,較不受個別公司影響績效,能降低個別公司的風險、投資組合的波動性。
ETF追蹤的指數可以投資到許多市場、產業、大宗商品,能提供給投資人多樣化的選擇。
ETF可以很簡單就得到與指數一樣的成果。
ETF是被動式投資,很適合長期持有。
ETF相較共同基金買賣更方便,交易成本也較主動型基金低。
ETF的缺點:ETF不適合短線頻繁買賣,因為頻繁買賣會增加交易成本。
ETF相比共同基金更易於交易,因此容易讓不懂的人頻繁的去交易它而非長期持有。
ETF是追蹤指數的績效,績效很難勝過指數,戰勝指數並非ETF的功能與目標。
ETF可能存在著追蹤誤差,投資時要選擇追蹤誤差較小的ETF。
ETF仍是有成本的(內扣費用),在某些內扣費用偏高的情況下,對資金大的人來說可以透過直接買進標的自行管理。
ETF在債券類ETF配息的稅務較沒有優勢,因為利息會被視為股息去計算預扣稅。
類似的ETP產品中,ETD有比較好的稅務效果,但ETD本身選擇太少且不分散,功能性上不如ETF。
ETF交易時是買在市價,而不是像共同基金一樣買在淨值,因此會有折價溢價的問題。
基於以上的缺點會發現,投資ETF可能存在著一些風險,例如:指數成分股較侷限在大盤股、股息收益率較低、投資組合的市場波動風險,以及頻繁買賣會增加交易成本、追蹤會有誤差的問題存在。
當然,有些風險並不是ETF的架構造成,而是ETF投資的內容標的造成,凡投資必定有風險。
底下也詳細介紹投資ETF可能存在的風險。
市場先生補充提示:早年ETF都以被動投資為主,但隨著時代演變,市場上各種ETF越來越多,並非所有ETF性質都相似,有些新的特殊ETF使用的追蹤指數屬於主動投資的指數,有主觀判斷的成分在裡面。
上述的優點與缺點談的都是「原型」且「分散投資整個市場」的ETF,而非指一些特殊ETF。
投資時,建議新手也應該從分散廣泛投資整個市場的ETF類型開始選擇。
投資ETF要注意什麼?5個風險要注意任何投資工具或方法,在開始之前都要先了解它的缺點或限制,而不是只看到優點。
ETF被認為是一項低風險的投資,因為花費的成本低,就能持有一籃子股票或債券,增加了分散投資的機會。
對於大多數個人投資者來說,ETF是建立多元化投資組合的理想資產類型,但是投資ETF也有一些風險必須注意。
投資ETF的風險1:ETF會有追蹤誤差ETF的目標是追蹤一個